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                                                                                  众鑫娱乐登陆_2012年湖州市南浔区国有资产投资控股有限责任公司公司债券召募声名书择要(组图)

                                                                                  日期:2018-08-13 / 人气: / 来源:

                                                                                  2012年湖州市南浔区国有资产投资控股有限责任公司公司债券召募声名书择要(组图)

                                                                                  2012年湖州市南浔区国有资产投资控股有限责任公司公司债券召募声名书择要(组图)

                                                                                    重要声明及提醒

                                                                                    一、刊行人董事会声明

                                                                                    刊行人董事会已核准本期债券召募声名书及其择要,刊行人全体董事理睬个中不存在卖弄记实、误导性告诉或重大漏掉,并对其真实性、精确性、完备性包袱个体和连带的法令责任。

                                                                                    二、刊行人认真人和主管管帐事变的认真人、管帐机构认真人声明刊行人认真人和主管管帐事变的认真人、管帐部分认真人担保本期债券召募声名书及其择要中财政陈诉真实、完备。

                                                                                    三、主承销商勤勉尽职声明

                                                                                    主承销商凭证相干法令礼貌的划定及有关要求,对本期债券刊行原料的真实性、精确性、完备性举办了充实核查,确认不存在卖弄记实、误导性告诉或重大漏掉。

                                                                                    四、投资提醒

                                                                                    凡欲认购本期债券的投资者,请当真阅读本期召募声名书及其有关的信息披露文件,并举办独立投资判定。主管部分对本期债券刊行所作出的任何抉择,均不表白其对债券风险作出实质性判定。

                                                                                    凡认购、受让并持有本期债券的投资者,均视同自愿接管本期召募声名书对本期债券各项权力任务的约定。

                                                                                    债券依法刊行后,刊行人策划变革引致的投资风险,投资者自行认真。

                                                                                    五、其他重大事项或风险提醒

                                                                                    除刊行人和主承销商外,刊行人没有委托或授权任何其他人或实体提供未在本期召募声名书中列明的信息和对本期召募声名书作任何声名。投资者若对本期召募声名书及其择要存在任何疑问,应咨询本身的证券经纪人、状师、管帐师或其他专业参谋。

                                                                                    六、本期债券根基要素

                                                                                    1、债券名称:2012年湖州市南浔区国有资产投资控股有限责任公司公司债券(简称“12南浔债”)。

                                                                                    2、刊行总额:人民币10亿元。

                                                                                    3、债券限期和利率:本期债券限期为七年,回收牢靠利率情势,票面年利率为8.15%(该债券利率按照基准利率加上根基利差2.98%确定,基准利率为刊行首日前5个事变日世界银行间同业拆借中心在上海银行间同业拆放利率网(www.shibor.org)发布的一年期Shibor利率的算术均匀数5.17%,基准利率四舍五入保存两位小数),在本期债券存续期内牢靠稳固。本期债券回收单利按年计息,不计复利,过时不另计利钱。同时配置本金提前偿付条款,即在本期债券存续期第三、四、五、六、七年的每年尾别离偿付本金的20%。

                                                                                    4、刊行方法:本期债券通过承销团成员配置的刊行网点果真刊行。

                                                                                    5、刊行工具:中华人民共和国境内机构投资者(国度法令、礼貌还有划定除外)均可购置。

                                                                                    6、第三方担保包管:本期债券由湖州市都市建树投资团体公司提供全额无前提不行取消的连带责任担保包管。

                                                                                    7、其他增信法子:中国工商银行股份有限公司湖州分举动本期债券提供活动性贷款支持。

                                                                                    8、名誉级别:经鹏元资信评估有限公司综合评定,刊行人主体恒久名誉品级为AA-,本期债券名誉品级为AA+。

                                                                                    第一条 债券刊行依据

                                                                                    本期债券业经国度成长和改良委员会发改财金[2012]535号文件核准果真刊行。

                                                                                    第二条 本次债券刊行的有关机构

                                                                                    一、刊行人:湖州市南浔区国有资产投资控股有限责任公司

                                                                                    住所:湖州市南浔镇常增路460号

                                                                                    法定代表人:李强

                                                                                    接洽人:沈为民

                                                                                    接洽地点:湖州市南浔朝阳路601号行政中心

                                                                                    电话:0572-3026753

                                                                                    传真:0572-3026759

                                                                                    邮编:313009

                                                                                    二、承销团

                                                                                    (一)主承销商:华林证券有限责任公司

                                                                                    住所:广东省深圳市福田区民田路178号华融大厦5、6楼

                                                                                    法定代表人:宋志江

                                                                                    接洽人:杨鹏程、李晗、郭磊

                                                                                    接洽地点:北京市西城区金融大街35号国际企业大厦A座17层

                                                                                    电话:010-88091639

                                                                                    传真:010-88091796

                                                                                    邮编:100033

                                                                                    (二)副主承销商:中信建投证券股份有限公司

                                                                                    住所:北京市向阳区安立路66号4号楼

                                                                                    法定代表人:王常青

                                                                                    接洽人:张全、杨莹、张慎祥

                                                                                    接洽地点:北京市东城区向阳门内大街188号

                                                                                    电话:010-85130653、85130791、85130207

                                                                                    传真:010-85130542

                                                                                    邮编:100010

                                                                                    (三)分销商

                                                                                    1、宏源证券股份有限公司

                                                                                    住所:新疆乌鲁木齐文艺路233号宏源大厦

                                                                                    法定代表人:冯戎

                                                                                    接洽人:叶凡

                                                                                    接洽地点:北京市西城区平静桥大街19号恒奥中心B座5层

                                                                                    电话:010-88085136

                                                                                    传真:010-88085135

                                                                                    邮编:100140

                                                                                    2、东海证券有限责任公司

                                                                                    住所:江苏省常州市延陵西路23号投资广场18、19号楼

                                                                                    法定代表人:朱科敏

                                                                                    接洽人:刘婷婷

                                                                                    接洽地点:上海市浦东新区世纪大道1589号长泰国际金融大厦11楼

                                                                                    电话:021-50586660-8564

                                                                                    传真:021-58201342

                                                                                    邮编:213003

                                                                                    3、中百姓族证券有限责任公司

                                                                                    住所:北京市西城区金融大街5号新隆重厦A座6-9层

                                                                                    法定代表人:赵大建

                                                                                    接洽人:唐诗云

                                                                                    接洽地点:北京市西城区金融大街5号新隆重厦A座608室

                                                                                    电话:010-59355767

                                                                                    传真:010-66553691

                                                                                    邮编:100033

                                                                                    4、民生证券有限责任公司

                                                                                    住所:北京市东城区开国门内大街28号民生金融中心A座16层-18层

                                                                                    法定代表人:岳献春

                                                                                    接洽人:吉爱玲、郭颖

                                                                                    接洽地点:北京市东城区开国门内大街28号民生金融中心A座16层

                                                                                    电话:010-85127601、85127672

                                                                                    传真:010-85127929

                                                                                    邮编:100005

                                                                                    5、长江证券股份有限公司

                                                                                    住所:湖北省武汉市新华路特8号

                                                                                    法定代表人:胡运钊

                                                                                    接洽人:斯竹

                                                                                    接洽地点:北京市西城区金融街17号中国人寿中心604室

                                                                                    电话:010-66220557

                                                                                    传真:010-66220637

                                                                                    邮编:100140

                                                                                    三、包管人:湖州市都市建树投资团体公司

                                                                                    住所:浙江省湖州市人民路368号

                                                                                    法定代表人:孙金虎

                                                                                    接洽人:张峰

                                                                                    接洽地点:浙江省湖州市人民路368号

                                                                                    电话:0572-2036428

                                                                                    传真:0572-2058270

                                                                                    邮编:313000

                                                                                    四、托管人:中央国债挂号结算有限责任公司

                                                                                    住所:北京市西城区金融大街10号

                                                                                    法定代表人:刘成相

                                                                                    接洽人:李杨

                                                                                    接洽地点:北京市西城区金融大街10号

                                                                                    电话:010-88170735

                                                                                    传真:010-66061875

                                                                                    邮编:100033

                                                                                    五、审计机构:中磊管帐师事宜全部限责任公司

                                                                                    住所:北京市丰台区桥南科学城星火路1号

                                                                                    法定代表人:谢泽敏

                                                                                    接洽人:濮文斌、顾宇倩

                                                                                    接洽地点:浙江省嘉兴市中环南路中环广场西区A座9层

                                                                                    电话:0573-82627289

                                                                                    传真:0573-82627279

                                                                                    邮编:314000

                                                                                    六、名誉评级机构:鹏元资信评估有限公司

                                                                                    住所:深圳市深南大道7008号阳光高尔夫大厦(银座国际)三楼

                                                                                    法定代表人:刘思源

                                                                                    接洽人:唐韵、毕柳

                                                                                    接洽地点:北京市西城区金融大街23号安全大厦1006室

                                                                                    电话:010-66216006-8014

                                                                                    传真:010-66212002

                                                                                    邮编:100140

                                                                                    七、刊行人状师:国浩状师团体(杭州)事宜所

                                                                                    住所:浙江省杭州市杨公堤15号国浩状师楼(空勤杭州疗养院内)

                                                                                    认真人:吕秉虹

                                                                                    接洽人:徐旭青、刘志华

                                                                                    接洽地点:浙江省杭州市杨公堤15号国浩状师楼(空勤杭州疗养院内)

                                                                                    电话:0571-85775888

                                                                                    传真:0571-85775643

                                                                                    邮编:310007

                                                                                    八、活动性支持银行:中国工商银行股份有限公司湖州分行

                                                                                    住所:湖州市红旗路48号

                                                                                    认真人:李强

                                                                                    接洽人:宋波

                                                                                    接洽地点:湖州市青铜路108号

                                                                                    电话:0572-2114277

                                                                                    传真:0572-2267798

                                                                                    邮编:313000

                                                                                    第三条 刊行提纲

                                                                                    一、刊行人:湖州市南浔区国有资产投资控股有限责任公司。

                                                                                    二、债券名称:2012年湖州市南浔区国有资产投资控股有限责任公司公司债券(简称“12南浔债”)。

                                                                                    三、刊行总额:人民币10亿元。

                                                                                    四、债券限期和利率:本期债券限期为七年,回收牢靠利率情势,票面年利率为8.15%(该债券利率按照基准利率加上根基利差2.98%确定,基准利率为刊行首日前5个事变日世界银行间同业拆借中心在上海银行间同业拆放利率网(www.shibor.org)发布的一年期Shibor利率的算术均匀数5.17%,基准利率四舍五入保存两位小数),在本期债券存续期内牢靠稳固。本期债券回收单利按年计息,不计复利,过时不另计利钱。同时配置本金提前偿付条款,即在本期债券存续期第三、四、五、六、七年的每年尾别离偿付本金的20%。

                                                                                    五、刊行价值:本期债券面值100元,平价刊行。以1,000元为一个认购单元,认购金额必需是1,000元的整数倍且不少于1,000元。

                                                                                    六、债券情势:实名制记账式企颐魅债券,投资者认购的债券在中央国债挂号公司开立的一级托管账户托管记实。

                                                                                    七、刊行方法:本期债券通过承销团成员配置的刊行网点果真刊行。

                                                                                    八、刊行工具:中华人民共和国境内机构投资者(国度法令、礼貌还有划定除外)均可购置。

                                                                                    九、刊行限期:本期债券的刊行限期为5个事变日,自刊行首日至2012年4月9日。

                                                                                    十、刊行首日:本期债券刊行限期的第1日,即2012年3月31日。

                                                                                    十一、起息日:自刊行首日开始计息,本期债券存续限期内每年的3月31日为该计息年度的起息日。

                                                                                    十二、计息限期:本期债券的计息限期为2012年3月31日至2019年3月30日。

                                                                                    十三、还本付息方法:每年付息一次,同时配置本金提前偿付条款,即于2015年3月31日、2016年3月31日、2017年3月31日、2018年3月31日、2019年3月31日别离偿付本金的20%(遇法定节沐日或苏息日顺延至厥后的第1个事变日),最后五年每年的应付利钱随昔时兑付的本金部门一路付出。

                                                                                    十四、付息日:本期债券存续期内每年的3月31日为上一个计息年度的付息日(遇法定节沐日或苏息日顺延至厥后的第1个事变日)。

                                                                                    十五、兑付日:本期债券的兑付日为2015年至2019年每年的3月31日(遇法定节沐日或苏息日顺延至厥后的第1个事变日)。

                                                                                    十六、本息兑付方法:通过本期债券托管机构治理。

                                                                                    十七、承销方法:承销团余额包销。

                                                                                    十八、承销团成员:主承销商为华林证券有限责任公司,副主承销商为中信建投证券股份有限公司,分销商为宏源证券股份有限公司、东海证券有限责任公司、中百姓族证券有限责任公司、民生证券有限责任公司、长江证券股份有限公司。

                                                                                    十九、包管方法:本期债券由湖州市都市建树投资团体公司提供全额无前提不行取消的连带责任担保包管。

                                                                                    二十、其他增信法子:中国工商银行股份有限公司湖州分举动本期债券提供活动性贷款支持。

                                                                                    二十一、名誉级别:经鹏元资信评估有限公司综合评定,刊行人主体恒久名誉品级为AA-,本期债券名誉品级为AA+。

                                                                                    二十二、活动性布置:本期债券刊行竣事后1个月内,刊行人将向有关证券买卖营业场合或其他主管部分提出本期债券上市或买卖营业畅通申请。

                                                                                    二十三、税务提醒:按照国度税收法令、礼貌,投资者投成本期债券应缴纳的有关税金由投资者自行包袱。

                                                                                    第四条 承销方法

                                                                                    本期债券由主承销商华林证券有限责任公司,副主承销商中信建投证券股份有限公司,分销商宏源证券股份有限公司、东海证券有限责任公司、中百姓族证券有限责任公司、民生证券有限责任公司、长江证券股份有限公司构成的承销团采纳余额包销方法举办承销。

                                                                                    第五条 认购与托管

                                                                                    一、本期债券回收实名制记账方法刊行,通过承销团成员配置的刊行网点向境内机构投资者(国度法令、礼貌还有划定除外)果真刊行。

                                                                                    二、境内法人凭加盖其公章的业务执照(副本)或其他法人资格证明复印件、包办人身份证及授权委托书认购本期债券;境内犯科人机构凭加盖其公章的有用证明复印件、包办人身份证及授权委托书认购本期债券。如法令礼貌对本条所述还有划定,凭证相干划定执行。

                                                                                    三、本期债券由中央国债挂号公司托管记实,详细手续按中央国债挂号公司的《实名制记账式企颐魅债券挂号和托管营业法则》的要求治理。该法则可在中国债券信息网(www.chinabond.com.cn)查阅或在本期债券承销商刊行网点索取。

                                                                                    四、投资者治理认购手续时,不需缴纳任何附加用度;在治理挂号和托管手续时,须遵循债券托管机构的有关划定。

                                                                                    五、本期债券刊行竣事后,投资者可凭证国度有关礼貌举办债券的转让和质押。

                                                                                    第六条 债券刊行网点

                                                                                    本期债券通过承销团成员配置的刊行网点果真刊行。详细刊行网点见附表一。

                                                                                    第七条 认购人理睬

                                                                                    购置本期债券的投资者(包罗本期债券的初始购置人以及二级市场的购置人,下同)被视为作出以下理睬:

                                                                                    一、接管本期召募声名书对本期债券项下权力任务的全部划定并受其束缚;

                                                                                    二、本期债券的刊行人依据有关法令、礼貌的划定产生正当改观,在经有关主管部分核准后并依法就该等改观举办信息披露时,投资者赞成并接管这种改观;

                                                                                    三、本期债券的包管人依据有关法令、礼貌的划定产生正当改观,在经有关主管部分核准后并依法就该等改观举办信息披露时,投资者赞成并接管这种改观;

                                                                                    四、本期债券刊行竣事后,刊行人将申请本期债券在经核准的证券买卖营业场合上市或买卖营业畅通,并由主承销商代为治理相干手续,投资者赞成并接管这种布置;

                                                                                    五、在本期债券的存续限期内,若刊行人依据有关法令礼貌将其在本期债券项下的债务转让给新债务人承继时,则在下列各项前提所有满意的条件下,投资者在此不行取消地事先赞成并接管这种债务转让:

                                                                                    (一)本期债券刊行与上市买卖营业(如已上市买卖营业)的核准部分对本期债券项下的债务改观无贰言;

                                                                                    (二)就新债务人承继本期债券项下的债务,有资格的评级机构对本期债券出具不次于原债券名誉级此外评级陈诉;

                                                                                    (三)原债务人与新债务人取得须要的内部授权后正式签定债务转让承继协议,新债务人理睬将凭证本期债券原定条款和前提推行债务;

                                                                                    (四)包管人赞成债务转让,并理睬将凭证包管函原定条款和前提推行包管任务;可能新债务人取得经主管部分承认的由新包管人出具的与原包管函前提相等的包管函;

                                                                                    (五)原债务人与新债务人凭证有关主管部分的要求就债务转让承继举办充实的信息披露。

                                                                                    第八条 债券本息兑付步伐

                                                                                    一、利钱的付出

                                                                                    (一)本期债券在存续限期内每年付息一次,最后五期利钱随本金的兑付一路付出。本期债券付息日为2013年至2019年每年的3月31日(遇法定节沐日或苏息日顺延至厥后的第1个事变日)。

                                                                                    (二)本期债券利钱的付出通过债券托管人治理。利钱付出的详细步伐将凭证国度有关划定,由刊行人在相干媒体上宣布的通告中加以声名。

                                                                                    (三)按照国度有关税收法令、礼貌的划定,投资者投成本期债券所赢利钱收入应缴纳的所得税由投资者包袱。

                                                                                    二、本金的兑付

                                                                                    (一)本期债券配置本金提前偿付条款,本金兑付日为2015年至2019年每年的3月31日,即于2015年3月31日、2016年3月31日、2017年3月31日、2018年3月31日、2019年3月31日别离偿付本金的20%(遇法定节沐日或苏息日顺延至厥后的第1个事变日),到期利钱随本金一路付出。

                                                                                    (二)本期债券本金的兑付通过债券托管人治理。本金兑付的详细步伐将凭证国度有关划定,由刊行人在相干媒体上宣布的通告中加以声名。

                                                                                    第九条 刊行人根基环境

                                                                                    一、刊行人轮廓

                                                                                    公司名称:湖州市南浔区国有资产投资控股有限责任公司

                                                                                    住 所:湖州市南浔镇常增路460号

                                                                                    法定代表人:李强

                                                                                    注册成本:贰亿贰仟万元人民币

                                                                                    公司范例:有限责任公司(国有独资)

                                                                                    策划范畴:南浔区范畴内,国有资产的策划打点。(上述策划范畴不含国度法令礼貌划定榨取、限定和容许策划的项目。)

                                                                                    刊行人是经湖州市南浔区人民当局核准设立,认真实验都市基本办法投资的综合性策划主体,焦点营业包罗市政工程建树、土地清算开拓、保障性住房建树与运营等。刊行人是内地最大的国有资产策划打点公司,拥有土地清算开拓收入、衡宇租赁收入、污水处理赏罚收入等不变收益。

                                                                                    制止2010年12月31日,刊行人资产总额496,224.23万元,欠债总额128,499.21万元,归属于母公司股东权益367,516.01万元,2010年度刊行人实现业务收入12,947.56万元,归属于母公司净利润6,874.30万元。

                                                                                    二、汗青沿革

                                                                                    刊行人是按照2004年5月31日湖州市南浔区人民当局出具的浔政函[2004]14号文件《南浔区人民当局关于赞成成立南浔区国有资产投资控股有限责任公司的批复》创立的国有独资有限责任公司,于2005年1月14日取得湖州市工商行政打点局核发的《企业法人业务执照》。

                                                                                    2011年9月28日,按照湖州市南浔区人民当局出具的浔政函[2011]21号文件《关于核准湖州市南浔区国有资产投资控股有限公司增资的批复》,刊行人以成本公积21,000万元转增实劳绩本,改观后注册成本22,000万元,实劳绩本22,000万元。

                                                                                    刊行人业务执照注册号为330504000041679。

                                                                                    三、股东环境

                                                                                    刊行工钱国有独资公司,出资工钱湖州市南浔区财务局,其出资比例为100%。

                                                                                    四、公司管理和组织布局

                                                                                    (一)公司管理布局

                                                                                    刊行人已凭证《公司法》划定,设立了包罗董事会、监事会和司理层在内的法人管理布局。因为公司为国有独资公司,按照《湖州市南浔区国有资产投资控股有限责任公司章程》,公司不设股东会,由南浔区当局授权南浔区财务局推行出资人权柄。董事会按照出资人授权,抉择公司重大事项;监事会认真对董事会、公司高级打点职员、公司财政状况举办监视评价;司理层认真公司的一般策划打点,是决定的执行者。

                                                                                    公司设办公室、资产策划部、打算财政部等三个职能部分。

                                                                                    五、刊行人与各子公司的投资相关

                                                                                    制止2010年12月31日,刊行人纳入归并范畴的共有10家全资及控股子公司,详细环境如下表所示:序号子公司名称注册成本(万元)权益比例1湖州南浔都市新区建树投资有限公司10,000100%2湖州南浔城西新农村建树成长有限公司10,000100%3湖州南浔城建投资成长有限公司9,800100%4湖州市南浔区新农村建树投资有限公司6,000100%5湖州南浔市场投资有限公司3,200100%6湖州南浔振浔污水处理赏罚有限公司1,600100%7湖州市南浔区科技创业成长有限公司1,000100%8湖州南浔通源污水处理赏罚管网有限公司600100%9湖州南浔湖笔文化成长有限公司60066.67%10湖州南浔城建园林绿化打点有限公司500100%  六、刊行人首要子公司环境

                                                                                    (一)湖州南浔都市新区建树投资有限公司

                                                                                    该公司创立于2006年4月,注册成本10,000万元,首要策划范畴为:南浔新区都市基本办法建树,新区都市建树用地前期开拓以及新区建树资金的筹集、打点。连年来,该公司首要建成了南浔区行政综合办公楼、南浔区文化艺术中心、科创园南楼、南浔区图档中心等多个工程。该公司为刊行人全资子公司。

                                                                                    制止2010年12月31日,该公司资产合计130,981.58万元,全部者权益合计38,358.95万元;2010年度实现业务收入11,625.81万元,净利润6,903.22万元。

                                                                                    (二)湖州南浔城西新农村建树成长有限公司

                                                                                    该公司创立于2010年8月,注册成本10,000万元,首要策划范畴为:城西分区的新农村建树,农房拆迁、改革以及基本配套建树。该公司为刊行人全资子公司。

                                                                                    制止2010年12月31日,该公司资产合计10,375.02万元,全部者权益合计9,995.47万元;2010年度实现业务收入0万元,净利润-4.53万元。

                                                                                    (三)湖州南浔城建投资成长有限公司

                                                                                    该公司创立于1999年2月,注册成本9,800万元,首要策划范畴为:基本办法投资建树、土地开拓和综合操作。该公司首要包袱南浔中心城区6万平方公里的都市建树、都市策划成果。该公司为刊行人全资子公司。

                                                                                    制止2010年12月31日,该公司资产合计338,509.86万元,全部者权益合计300,662.26万元;2010年度实现业务收入1,319.86万元,净利润-1,554.12万元。

                                                                                    (四)湖州南浔湖笔文化成长有限公司

                                                                                    该公司创立于2010年3月,注册成本600万元,首要策划范畴为:旅游项目、旅游景区、旅游产物开拓与策划;旅游宣传促销筹谋、旅游会展筹谋及招商招展、会务商务处事。刊行人拥有该公司66.67%的股份权益。

                                                                                    制止2010年12月31日,该公司资产合计815.43万元,全部者权益合计627.02万元;2010年度实现业务收入1.89万元,净利润-0.46万元。

                                                                                    七、刊行人董事、监事及高级打点职员环境

                                                                                    (一)董事

                                                                                    李强老师,1964年生,本科学历,中共党员,现任公司董事长。

                                                                                    沈敏华老师,1956年生,本科学历,中共党员,现任公司董事兼总司理。

                                                                                    华新民老师,1959年生,大专学历,中共党员,现任公司董事。

                                                                                    沈继阳老师,1959年生,本科学历,中共党员,现任公司董事。

                                                                                    徐国华老师,1966年生,本科学历,中共党员,现任公司董事。

                                                                                    (二)监事

                                                                                    姜吴刚老师,1963年生,大专学历,中共党员,审计师,现任公司监事会主席。

                                                                                    陈明新老师,1962年生,本科学历,中共党员,现任公司监事。

                                                                                    柯雅君密斯,1960年生,大专学历,中共党员,助理管帐师,现任公司监事。

                                                                                    孙晖密斯,1971年生,本科学历,中共党员,高级管帐师,现任公司监事。

                                                                                    王惠文老师,1956年生,大专学历,中共党员,助理经济师,现任公司监事。

                                                                                    (三)高级打点职员

                                                                                    公司总司理沈敏华老师简历请拜见公司董工作况。

                                                                                    沈为民老师,1970年生,大专学历,中共党员,现任公司副总司理。

                                                                                    第十条 刊行人营业环境

                                                                                    一、刊行人地址行业近况和成长远景

                                                                                    刊行人首要营业包罗市政工程建树、土地清算开拓、保障性住房建树与运营等,属于都市基本办法建树行业和保障性住房行业。

                                                                                    二、刊行人策划情形

                                                                                    刊行人地址的湖州市位于浙江省北部、太湖南岸,东临上海,南接杭州,西近南京,北隔太湖与苏州、无锡相望,地处长三角经济圈、环杭州湾财富带和环太湖经济圈的要地,水陆交通发家,拥有世界一流的铁路、公路、水运中转站:104国道、318国道、杭宁高速公路贯串全境,宣杭铁路、新长铁路已全线意会,申苏浙皖高速公路、申嘉湖高速公路已将南浔区纳入以上海为中心的快速交通圈。刊行人地址地区经济上风明明,商贸市场繁荣,是承接杭州湾、长三角各地域经济架构重组、财富链延长、技能资金溢出和财富梯度转移的重要平台。

                                                                                    2010年湖州市整年实现地域出产总值(GDP)1,301.56亿元,同比增添12.1%;财务总收入172.35亿元,个中处所财务收入97.27亿元,别离增添17.5%和21.6%;城镇住民人均可支配收入25,729元,农村住民人均纯收入13,288元,别离增添10.5%和13.1%。2011年湖州市整年实现财务总收入219.08亿元,个中处所财务收入122.12亿元,别离增添27.12%和25.55%。

                                                                                    2010年南浔区整年实现地域出产总值(GDP)230.37亿元,同比增添17.8%;财务总收入28.72亿元,个中处所财务收入10.01亿元,别离增添35.2%和18.0%;城镇住民人均可支配收入25,572元,农村住民人均纯收入13,360元,别离增添10.0%和12.9%。2011年南浔区整年实现地域出产总值(GDP)265.98亿元,同比增添15.5%;财务总收入33.73亿元,个中处所财务收入12.02亿元,别离增添16.2%和20.1%。

                                                                                    三、刊行人的竞争上风

                                                                                    刊行人作为区当局授权实验市政工程建树、土地清算开拓、保障性住房建树与运营等营业的综合性策划主体,是内地最大的国有企业,受到内地当局在融资政策、税收政策和资源等方面的大力大举扶持。与其他公司对比,刊行人具有以下竞争上风:

                                                                                    (一)区位上风明明

                                                                                    浙江省是我国经济最发家的省份之一,刊行人地址地湖州市南浔区经济成长敏捷、区位上风明明。湖州市位于沪、宁、苏、杭经济圈中心,是长江三角洲地域“先行筹划、先行成长”的16个重点都市之一,2004年以来GDP持续保持14%以上的高增添率。南浔区是湖州毗连上海的“东大门”,区内交通上风便利,长湖申航道、318国道及申苏浙皖高速公路、湖嘉乍高速公路贯串全区。“十一五”时代,南浔区GDP年均增添率为11.2%。湖州市南浔区发家且高速增添的地区经济,雄厚并一连增添的财务气力,为加快都市基本办法建树提供了精采的基本,为刊行人的久远成长提供了靠得住保障。

                                                                                    (二)天然把持上风及内地当局的大力大举支持

                                                                                    今朝,刊行人策划营业首要包罗市政工程建树、土地清算开拓、保障性住房建树与运营等,因为上述策划规模首要为公用奇迹,刊行人作为当局授权的独一策划机构,处于行业把持职位,根基没有外来竞争者,市场相对不变,可以一连得到不变收益。

                                                                                    (三)富裕的土地储蓄

                                                                                    刊行人通过起劲推进城镇基本办法建树,快速进步了南浔区的都市化程度,同时也发动自身拥有的土地储蓄资源代价上升。制止2010年12月31日,刊行人拥有600余亩的优质土地资源,为公司的久远成长提供了大力大举支持。

                                                                                    (四)精采的名誉程度

                                                                                    刊行人具有精采的名誉程度,作为南浔区资产局限最大的国有企业,与多家贸易银行成立了稳定的相助相关,积年的到期贷款偿付率和到期利钱偿付率均为100%,无任何过时贷款。刊行人精采的名誉程度,为进一步拓宽融资渠道奠基了坚硬的基本。

                                                                                    四、刊行人的主营营业模式、状况和成长筹划

                                                                                    刊行人自从创立以来,就以国有资产保值增值为重要方针,建成了以市政工程建树、土地清算开拓、保障性住房建树与运营等多项营业同时成长的综合性策划主体,公司红利来历多元化,策划营业不变并可一连成长。

                                                                                    (一)刊行人的主营营业模式

                                                                                    刊行人从事市政工程建树与土地清算开拓,当土地通过招标、拍卖、挂牌转让往后,刊行人得到响应的土地出让收益,用于补充土地开拓本钱,以及城区阶梯、景观绿化等市政工程的投入,同时促进刊行人土地代价的晋升。

                                                                                    刊行人受区当局委托实验安放房建树,将安放房定向贩卖回笼钱币资金。同时,刊行人策划南浔区直管公房资产,以此得到衡宇租赁收入。

                                                                                    (二)刊行人的主营营业状况

                                                                                    1、市政工程建树与土地清算开拓

                                                                                    连年来,刊行人先后完成年丰路扩建、泰安路、人瑞路、南林路、国泰路等首要阶梯建树改革,完成年丰路绿化工程,万顺道、大中路等污水管网建树等工程。今朝刊行人日处理赏罚污水手段3万吨/天,集污管网整体筹划总长54.9公里,处事面积达11平方公里,拥有晋升泵站5座。2010年刊行人共处理赏罚污水770余万吨,实现污水处理赏罚收入875.30万元。

                                                                                    刊行人通过旧城改革等方法得到位于南浔区中心被城中村占用的土地资源,颠末筹划和拆迁,得到大量优质土地资源,通过土地出让,刊行人得到响应的土地出让收益。2010年刊行人实现土地清算开拓收入11,625.81万元。

                                                                                    2、保障性住房建树与运营

                                                                                    刊行人作为南浔区策划、建树保障性住房营业的主体,通过科学策划成长,有用办理了低收入人民的住房题目,为南浔区保障民生、建树调和社会做出重要孝顺。刊行人策划南浔区直管公房资产,2010年实现衡宇租赁收入444.56万元。刊行人还认真新建保障性住房,为低收入人群提供新的栖身场合。

                                                                                    (三)刊行人的成长筹划

                                                                                    在将来的成长进程中,刊行人将深入贯彻落实科学成长观,凭证区当局“建树经济强区、再造文假名镇、打造魅力水乡、构建调和故里”的总体要求,驻足于南浔区都市基本办法的开拓建树,进步都市基本办法建树的主营营业手段,共同南浔区当局将南浔区建树成临沪临港财富区、古镇文化休闲区、魅力水乡树模区、幸福民生调和区。

                                                                                    同时,刊行人将试探扩大其他策划营业范畴,进步公司的红利手段,从而加强公司的可一连成长手段,为南浔区都市建树做出更大孝顺。

                                                                                    第十一条 刊行人财政环境

                                                                                    本部门财政数据来历于湖州市南浔区国有资产投资控股有限责任公司2008-2010年经审计的财政陈诉。中磊管帐师事宜全部限责任公司对刊行人2008-2010年的财政陈诉举办了审计,并出具了尺度无保存意见的《审计陈诉》(中磊审字﹝2011﹞0267号)。

                                                                                    在阅读下文相干财政报表中的信息时,该当参照刊行人经审计的财政报表、注释以及本期召募声名书中其他部门对刊行人的汗青财政数据的注释。

                                                                                    一、刊行人近三年首要财政数据

                                                                                    (一)刊行人经审计的首要财政数据及指标

                                                                                    单元:人民币元项 目2010年2009年2008年资产总额4,962,242,302.082,174,614,026.43689,568,467.92欠债总额1,284,992,144.10929,386,061.02297,757,814.46股东权益3,677,250,157.981,245,227,965.41391,810,653.46归属于母公司的股东权益3,675,160,113.291,245,227,965.41391,810,653.46业务收入129,475,622.5974,305,558.8482,325,172.27净利润68,741,481.6795,213,749.0887,025,160.05归属于母公司的净利润68,743,014.4895,213,749.0881,022,865.84资产欠债率25.90%42.74%43.18%  (二)刊行人2008年、2009年和2010年经审计的归并资产欠债表择要

                                                                                    单元:人民币元项 目2010年尾2009年尾2008年尾资产项目活动资产2,861,294,013.74679,083,680.06203,016,519.20非活动资产2,100,948,288.341,495,530,346.37486,551,948.72资产总额4,962,242,302.082,174,614,026.43689,568,467.92欠债及股东权益项目活动欠债211,800,713.96344,197,049.61189,957,814.46非活动欠债1,073,191,430.14585,189,011.41107,800,000.00欠债总额1,284,992,144.10929,386,061.02297,757,814.46股东权益3,677,250,157.981,245,227,965.41391,810,653.46归属于母公司股东权益3,675,160,113.291,245,227,965.41391,810,653.46欠债及股东权益合计4,962,242,,302.082,174,614,026.43689,568,467.92  (三)刊行人2008年、2009年和2010年经审计的归并利润及利润分派表择要

                                                                                    单元:人民币元项 目2010年2009年2008年业务收入129,475,622.5974,305,558.8482,325,172.27业务利润27,884,996.2832,003,600.8026,847,381.70当局补贴收入50,200,000.0070,000,000.0063,799,930.25利润总额77,791,839.66102,033,600.8090,645,807.64净利润68,741,481.6795,213,749.0887,025,160.05归属于母公司的净利润68,743,014.4895,213,749.0881,022,865.84  (四)刊行人2008年、2009年和2010年经审计的归并现金流量表择要

                                                                                    单元:人民币元项 目2010年2009年2008年策划勾当发生的现金流量:现金流入小计144,141,532.75175,448,765.86228,923,187.82现金流出小计257,810,315.78192,035,801.70153,441,567.81策划勾当发生的现金流量净额-113,668,783.03-16,587,035.8475,481,620.01投资勾当发生的现金流量:现金流入小计-3,000,000.00503,600.00现金流出小计493,496,048.32382,978,446.72158,006,884.11投资勾当发生的现金流量净额-493,496,048.32-379,978,446.72-157,503,284.11筹资勾当发生的现金流量:现金流入小计1,131,984,259.00821,660,775.91159,364,891.55现金流出小计455,967,606.39105,585,464.0486,263,642.93筹资勾当发生的现金流量净额676,016,652.61716,075,311.8773,101,248.62现金及现金等价物净增进额68,851,821.26319,509,829.31-8,920,415.48期末现金及现金等价物余额399,459,440.75330,607,619.4911,097,790.18  (五)偿债手段指标项 目2010年2009年2008年活动比率(倍)13.511.971.07速动比率(倍)2.841.230.39资产欠债率25.90%42.74%43.18%EBITDA(万元)9,237.9410,888.359,330.72EBITDA利钱保障倍数6.3315.9035.06  注:1、活动比率=活动资产/活动欠债

                                                                                    2、速动比率=(活动资产-存货)/活动欠债

                                                                                    3、资产欠债率=欠债总额/资产总额

                                                                                    4、EBITDA=利润总额+计入财政用度的利钱支出+折旧+无形资产摊销+恒久待摊用度摊销

                                                                                    5、EBITDA利钱保障倍数=EBITDA/计入财政用度的利钱支出

                                                                                    第十二条 已刊行尚未兑付的债券

                                                                                    本期债券是刊行人初次刊行的公司债券,制止本期债券刊行前,刊行人及控股子公司没有已刊行尚未兑付的企业(公司)债券、短期融资券以及中期单据。

                                                                                    第十三条 筹集资金用途

                                                                                    一、召募资金总量及用途

                                                                                    本期债券召募资金10亿元人民币,所募资金中的8亿元将用于南浔区“城乡一体化”农夫安放房建树工程,2亿元将用于增补公司营运资金。

                                                                                    二、召募资金投资项目根基环境

                                                                                    (一)项目实验的须要性及建树内容

                                                                                    实验南浔区“城乡一体化”农夫安放房建树工程将加速南浔区城乡一体化建树速率,进一步改进全区农夫糊口质量,同时推进全区新型农村建树历程,可以有用地集约、节省操作土地。本项目标实验将明显进步区内农夫的糊口程度,有力促进南浔区调和社会的建树历程,具有精采的经济社会效益。

                                                                                    本项目由6块地块构成,总用地面积547亩,总构筑面积543,000平方米,安放农户3,640户,项目总投资18.5亿元,所需建树资金来历如下:拟用本期债券召募资金8亿元,申请财务拨款5.5亿元,商请银行贷款5亿元。

                                                                                    (二)项目审批环境

                                                                                    本项目已经湖州市南浔区成长改良与经济商业局《湖州市南浔区成长改良与经济商业局关于南浔区“城乡一体化”农夫安放房建树工程可行性研究陈诉的批复》(浔发改基[2010]185号)核准,项目法工钱刊行人全资子公司湖州南浔城建投资成长有限公司。

                                                                                    (三)项目盼望环境

                                                                                    本项目已于2010年11月开工。制止2011年6月尾,旧馆镇地块项目土建已结顶,部门进入外墙装修阶段,已启动配套办法建树,累计完成投资9,450万元;南浔开拓区地块项目、菱湖镇地块项目已别离完成工程量的20%、25%,别离完成投资10,600万元、2,500万元;南浔镇地块项目、练市镇地块项目、双林镇地块项目正在开展起源计划体例事变。

                                                                                    三、增补营运资金

                                                                                    跟着公司营业的扩展和投资局限的不绝扩大,公司对营运资金的需求也在增进。为满意这一需求,本期债券召募资金中的2亿元将用于增补公司营运资金。

                                                                                    四、召募资金行使打算及打点制度

                                                                                    本期债券召募资金的行使及打点以正当、合规、追求效益为原则,确保资金行使及打点的果真、透明和类型。行使本期债券召募资金的投资项目将按照项目资金预算环境同一纳入刊行人的年度投资打算举办打点。召募资金行使单元将按期向刊行人各相干职能部分报送项目资金的现实行使环境。

                                                                                    刊行人对增强基本和内控打点异常重视,自创立以来成立了过细完美的项目打点和财政打点制度。个中针对项目标招标、建树、监察查核等环节,刊行人拟定了响应的项目建树和资金打点步伐,以确保工程定时保质完成以及项目投入资金的公道行使。

                                                                                    刊行人打算财政部将认真本期债券召募资金的总体调治和布置,对召募资金付出环境成立具体的账务打点并实时做好相干管帐记录,且将不按期对召募资金投资项目标资金行使环境举办现场检稽核实,确保资金做到专款专用。

                                                                                    第十四条 偿债担保法子

                                                                                    一、本期债券的包管环境

                                                                                    本期债券由湖州市都市建树投资团体公司提供全额无前提不行取消的连带责任担保包管。为保障债券投资者到期兑付本息的正当权益,刊行人将以精采的策划业绩为本期债券的还本付息缔造基本前提,同时也成立了完美的偿债打算。如刊行人呈现偿债坚苦,本期债券包管人将主动包袱包管责任,推行包管任务。详细环境如下:

                                                                                    (一)包管人根基环境

                                                                                    湖州市都市建树投资团体公司前身为湖州市房地产开拓有限公司,创立于1993年2月,按照湖州市人民当局湖政发(1993)1号《关于赞成组建“湖州市房地产开拓有限公司”的批复》设立,出资人包罗浙江省财政开拓公司、湖州市财务开拓公司和湖州市房地产综合开拓公司,出资比例别离为50%、20%和30%。1993年7月,包管人名称改观为湖州市房地产开拓总公司。2004-2005年包管人重组后,浙江省财政开拓公司退出,湖州市财务开拓公司出资比例调解为55%,湖州市房地产综合开拓公司出资比例调解为45%。湖州市财务开拓公司是由湖州市人民当局核准组建的国有企业,附属于湖州市财务局。湖州市房地产综合开拓公司创立于1988年3月21日,是由湖州市城乡建树局核准组建的国有企业,附属于湖州市城乡建树局。

                                                                                    (二)包管人财政环境

                                                                                    投资者在阅读包管人的相干财政信息时,该当同时查阅包管人经审计的财政陈诉之附注。

                                                                                    1、包管人首要财政数据

                                                                                    单元:人民币万元项 目2010年度/末2009年度/末2008年度/末活动资产387,408.21596,998.17410,747.22资产总计1,412,709.971,082,843.21764,349.52活动欠债408,782.23329,791.49166,733.98欠债合计770,991.48608,866.59355,722.82归属于母公司全部者权益合计634,104.74473,792.26408,443.72业务收入50,307.9186,799.1646,425.54利润总额28,646.8019,512.7718,108.31归属于母公司全部者的净利润23,034.8818,015.5413,578.30  2、包管人2008-2010年经审计的归并资产欠债表、归并利润表、归并现金流量表

                                                                                    (三)包管人资信环境

                                                                                    包管人是湖州市重点构建的市场化运营的当局投资实验主体、重大基本办法项目建树主体,首要包袱了湖州市老中心城区的都市基本办法建树事变,包罗都市骨干阶梯、重要桥梁,广场、公园等民众文化体育办法建树,老栖身区(棚户区)改革,都市有机更新,汗青文化街区掩护,以及配套的都市民众绿化事变。同时,包管人开展房地产开拓营业,以住宅小区开拓建树为主,并包袱了经济合用房、廉租房和都市拆迁安放房的建树使命。

                                                                                    包管人资金气力雄厚,名誉记录精采,与首要贸易银行均成立了细密的营业相助相关,得到了富裕的银行授信额度。

                                                                                    综上,包管人资信状况精采,具有较强的包管气力,为本期债券本息定时偿付提供了有力的担保。

                                                                                    (四)包管函的首要内容

                                                                                    包管工钱本期债券向债券持有人出具了包管函。包管函的首要内容包罗:

                                                                                    1、担保的方法:连带责任担保。

                                                                                    2、担保责任的包袱:在本包管函项下债券到期时,如刊行人不能所有兑付债券本息,包管人应主动包袱包管责任,将兑付资金划入债券挂号托管机构或主承销商指定的账户。债券持有人可别离或连系要求包管人包袱担保责任。

                                                                                    3、担保的范畴:包管人担保的范畴包罗债券本金及利钱,以及违约金、侵害抵偿金、实现债权的用度和其他应付出的用度。

                                                                                    4、担保的时代:包管人包袱担保责任的时代为债券存续期及债券到期之日起二年。债券持有人在此时代内未要求包管人包袱担保责任的,包管人免去担保责任。

                                                                                    二、本期债券偿债打算

                                                                                    本期债券刊行总额10亿元,为7年期牢靠利率债券,并附加提前送还条款,即在债券存续期第三、四、五、六、七年的每年尾,别离偿付本金的20%。提前还款有助于减缓债券本息齐集到期时的兑付压力,并可以或许明晰本期债券偿付本息的时刻和付出金额,不确定身分较少,有利于提前拟定响应的偿债打算。

                                                                                    为了越发充实、有用地维护债券持有人的好处,刊行人拟定了一系列事变打算,包罗确定专门部分与职员、计划事变流程、布置偿债资金、拟定打点法子、做好组织和谐等,全力形成一套确保债券安详兑付的内部机制以确保债券本息的定时、足额兑付。刊行人打算财政部将认真拟定债券存续期内的投资打算与融资布置,在充实进步债券资金操作服从的同时确保公司将来现金流足以付出债券本息。

                                                                                    三、本期债券的偿债保障法子

                                                                                    (一)精采的财政状况和成长远景

                                                                                    刊行人连年来资产局限快速增添,资产局限较大,欠债程度较低,制止2010年12月31日,刊行人资产总额为49.62亿元,归属于母公司净资产为36.75亿元,资产欠债率为25.90%,在偕行业中处于教逑堤度,财政布局妥当,具有较强的恒久偿债手段。其它,跟着营业的拓展,刊行人慢慢加速内部资源整协力度,投融资程度不绝进步,将来营业收入及利润程度也将随之增进,这将为本期债券的还本付息提供强有力的保障。

                                                                                    (二)较强的策划手段与精采的资信程度

                                                                                    刊行人作为内地资产局限最大的国有独资公司,可以或许在资金和政策上获适当局的大力大举支持。刊行人与各家银行成立了精采的相助相关,间接融资渠道流畅。在公司策划方面,刊行人按照市场形势的变革,不绝改造打点方法,全力低落融资本钱,改进债务布局,优化财政状况,为本期债券的送还奠基坚硬的基本。

                                                                                    (三)第三方担保包管

                                                                                    本期债券由湖州市都市建树投资团体公司提供全额无前提不行取消的连带责任担保包管。按照包管函约定,债券到期时,如刊行人不能所有兑付债券本息,包管人将包袱包管责任,将兑付资金划入债券挂号托管机构或主承销商指定的账户。债券持有人可别离或连系要求包管人包袱担保责任。

                                                                                    (四)银行活动性支持

                                                                                    按照刊行人与中国工商银行股份有限公司湖州分行签署的《活动性支持贷款协议》,本期债券存续期内,当刊行人对本期债券本息偿付产生资金活动性不敷时,中国工商银行股份有限公司湖州分行在切合国度法令、礼貌的条件下,理睬在付息或兑付首日前五个事变日给以刊行人昔时应付债券本息的100%的活动资金贷款,该活动性支持贷款仅限于为本期债券偿付本息,以办理刊行人姑且偿债坚苦。中国工商银行股份有限公司湖州分行上述信贷支持不属于包管和变相包管的领域。

                                                                                    第十五条 风险与对策

                                                                                    投资者在评价和购置本期债券时,该当细心思量下述风险身分。

                                                                                    一、风险

                                                                                    (一)与本期债券有关的风险

                                                                                    1、利率风险

                                                                                    受百姓经济运行状况和国度宏观政策的影响,市场利率存在颠簸的也许性。因为本期债券的限期较长,在本期债券的存续时代内,利率的颠簸也许会低落本期债券的投资收益程度。

                                                                                    2、兑付风险

                                                                                    因为发债项目标建树周期和投资接纳期较长,本期债券召募资金投资项目在债券存续期内发生的收益和现金流也许无法足额付出本期债券的本息;可能受国度政策礼貌、行业和市场等不行控身分的影响,刊行人不能从预期的还款来历得到足够的资金,也许影响本期债券的定期偿付。

                                                                                    3、活动性风险

                                                                                    刊行人打算在本期债券刊行竣事后1个月内,向有关证券买卖营业场合或其他主管部分提出上市或买卖营业畅通申请。因为详细上市或买卖营业畅通审批事件必要在本期债券刊行竣事后方能举办,刊行人今朝无法担保本期债券必然可以或许凭证预期在上述证券买卖营业场合上市或买卖营业畅通,亦无法担保本期债券会在债券二级市场有活泼的买卖营业。

                                                                                    (二)与行业相干的风险

                                                                                    1、财富政策风险

                                                                                    刊行人策划规模首要是都市基本办法建树行业,属于国度支持成长的行业。在我国百姓经济成长的差异阶段,国度和处所财富政策会有差异水平的调解。国度宏观经济政策、财富政策、物价政策的调解也许会影响刊行人的策划打点勾当,不解除在一按时期内对刊行人策划情形和业绩发生倒霉影响的也许性。

                                                                                    2、经济周期风险

                                                                                    都市基本办法建树行业的红利手段与经济周期有着较量明明的相干性。假如将来经济增添放慢或呈现阑珊,基本办法的行使需求也许同时镌汰,从而对刊行人红利手段发生倒霉影响。刊行人地址地域的经济成长程度及将来成长趋势也会对项目经济效益发生影响。

                                                                                    (三)与刊行人营业相干的风险

                                                                                    1、项目建树风险

                                                                                    刊行人固然对本次召募资金的投资项目举办了严酷的可行性论证,从而保障了项目可以或许保质、保量、定时交付行使。但因为项目标投资局限较大,建树周期较长,因此,在建树进程中,也将面对很多不确定性身分,资金到位环境、项目建树中的监理进程以及不行抗力等身分都也许影响到项目标建树及日后正常运营。

                                                                                    2、策划风险

                                                                                    跟着经济社会的成长,对城建等基本建树的需求正在泛起不绝增添的趋势,这为刊行人的策划提供了精采的外部前提。可是,在地域以及都市整体筹划不绝优化的进程中,也也许促使处所当局不绝完美都市建树的筹划,也许导致现有都市建树名堂以及市场竞争名堂的变革,因而对新建项目将来策划效益的猜测存在必然的不确定性,从而对刊行人现有的营业策划发生影响。

                                                                                    二、对策

                                                                                    (一)与本期债券有关风险的对策

                                                                                    1、利率风险的对策

                                                                                    本期债券的利率程度已充实思量了对利率风险的赔偿。另外,本期债券拟在刊行竣事后申请在国度核准的证券买卖营业场合买卖营业畅通,本期债券活动性的加强将在必然水平上给投资者提供规避利率风险的便利。

                                                                                    2、兑付风险的对策

                                                                                    刊行人今朝策划状况精采,本期债券召募资金投资项目建成后,收益的实现将有用加强刊行人的红利手段和偿债手段。刊行人将进一步进步打点和运营服从,严酷节制成本支出,注重成本布局的打点,将财政杠杆节制在公道程度,确保公司的可一连成长,尽也许地低落本期债券的兑付风险。另外,第三方包管也大大进步了本期债券到期还本付息的保障水平。

                                                                                    3、活动性风险的对策

                                                                                    刊行人和主承销商将推进本期债券的买卖营业畅通申请事变。主承销商和其他承销商也将促进本期债券买卖营业的举办。其它,跟着债券市场的成长,债券畅通和买卖营业的前提也会随之改进,将来的活动性风险将会有所低落。

                                                                                    (二)与行业相干风险的对策

                                                                                    1、财富政策风险的对策

                                                                                    针对将来政策变换风险,刊行人将与主管部分保持亲近的接洽,增强政策信息的网络与研究,实时相识和判定政策的变革,以起劲的立场顺应新的情形。同时按照国度政策变革拟定应对计策,对也许发生的政策风险予以充实思量,并在现有政策前提下增强综合策划打点手段,加速企业的市场化历程,进步企颐魅整体运营服从,增进自身的蕴蓄,晋升公司的可一连成长手段,只管低落政策变换风险对公司策划带来的不确定性影响。

                                                                                    2、经济周期风险的对策

                                                                                    近几年来,我国经济的快速增添和人民糊口程度的进步为刊行人从事的都市基本办法建树营业的成长带来了重大机会,城建行业快速成长,在必然水平上抵消了经济周期的影响。投资项目地址地域域经济的快速成长也有利于投资项目取得精采的经济效益。同时,刊行人将充实操作区位上风,进步打点程度和运营服从,采纳起劲有用的策划计策,只管抵制外部情形的变革,低落经济周期颠簸对刊行人红利手段造成的倒霉影响。

                                                                                    (三)与刊行人营业相干风险的对策

                                                                                    1、项目建树风险的对策

                                                                                    刊行人对召募资金投资项目举办了科学评估和论证,充实思量了也许影响预期收益的身分。在项目可行性研究和计划施工方案时,刊行人通过实地勘测,综合思量了地质、环保等各方面身分,选择最佳方案。项目实验进程中,刊行人将增强对工程建树项目标监理,实施建树项目全进程跟踪审计,采纳切实法子节制资金付出,停止施工进程中的用度超支、工程延期、施工缺陷等风险,确保项目建树现实投资节制在预算内,并准期按质完工和实时投入运营。

                                                                                    2、策划风险的对策

                                                                                    刊行人将操作现有上风进一步增强与内地当局的雷同,争取保持内地基本办法建树行业的主体职位;同时起劲相识当局对付都市建树的成长筹划及相干变换身分,实时调解公司策划目的。另外,刊行人将进一步完美法人管理布局,成立健全各项内部打点制度,加速公司的市场化制度改良,进步运营服从,并起劲拓展新营业举办多元化策划,全力晋升自身红利手段及可一连成长手段。

                                                                                    第十六条 名誉评级

                                                                                    经鹏元资信评估有限公司(以下简称“鹏元”)综合评定,刊行人主体恒久名誉品级为AA-,本期债券名誉品级为AA+。

                                                                                    一、评级结论

                                                                                    鹏元对刊行人本次拟刊行的10亿元公司债券的评级功效为AA+,该品级反应了本期债券安详性很高,违约风险很低。该品级是鹏元基于对公司的外部运营情形、策划环境、成长远景、财政状况及增信方法等身分综合评估确定的。

                                                                                    二、根基概念:

                                                                                    (一)湖州市及南浔区经济成长精采增添,财务气力不绝加强,公司外部成长情形较好;

                                                                                    (二)公司是南浔区基本办法项目投资建树主体,获得了当局在资产注入、土地出让收益返还等方面的有力支持;

                                                                                    (三)湖州市都市建树投资团体公司为本期债券提供的全额无前提不行取消连带责任担保包管以及中国工商银行湖州分举动本期债券提供的银行活动性支持有用晋升了本期债券的名誉程度。

                                                                                    三、存眷:

                                                                                    (一)公司有息债务局限较大,存在必然的债务压力;

                                                                                    (二)公司将来投资资金需求较大,面对必然资金压力。

                                                                                    四、跟踪评级布置

                                                                                    按照禁锢部分相干划定及鹏元的《证券跟踪评级制度》,鹏元在首次评级竣事后,将在本期债券有用存续时代对被评工具举办按期跟踪评级及不按期跟踪评级。

                                                                                    跟踪评级启动后,鹏元将凭证创立跟踪评级项目组、对刊行人举办电话访谈和实地观测、评级说明、评审会评议、出具跟踪评级陈诉、发布跟踪评级功效的措施举办。在评级进程中,鹏元亦将维持评级尺度的同等性。

                                                                                    鹏元将实时在其公司网站发布跟踪评级功效与跟踪评级陈诉,并同时报送刊行人及相干禁锢部分。

                                                                                    第十七条 法令意见

                                                                                    本期债券的刊行人状师国浩状师团体(杭州)事宜所已出具法令意见书。刊行人状师以为:

                                                                                    一、刊行人系在中华人民共和国境内依法设立并有用存续的国有独资有限责任公司,具备本次刊行债券的主体资格;

                                                                                    二、刊行人已经取得本次刊行债券所需的各项核准和授权,该等已经取得的核准和授权正当有用;

                                                                                    三、刊行人本次刊行债券已经满意《中华人民共和国证券法》、《企颐魅债券打点条例》、《国度成长改良委关于进一步改造和增强企颐魅债券打点事变的关照》、《国度成长改良委关于推进企颐魅债券市场成长、简化刊行许诺措施有关事项的关照》、《国度成长改良委办公厅关于进一步类型处所当局投资融资平台公司刊行债券举动有关题目的关照》和《国务院关于增强处所当局融资平台公司打点有关题目的关照》所要求的刊行企颐魅债券的刊行前提;

                                                                                    四、刊行人本次刊行债券召募资金投向切合国度财富政策及有关主管部分许诺的用途,切合《中华人民共和国证券法》、《企颐魅债券打点条例》、《国度成长改良委关于进一步改造和增强企颐魅债券打点事变的关照》和《国度成长改良委关于推进企颐魅债券市场成长、简化刊行许诺措施有关事项的关照》等法令、行政礼貌和类型性文件的划定;

                                                                                    五、刊行人本次刊行债券的《召募声名书》内容切正当令、礼貌和类型性文件的相干要求,不存在卖弄记实、误导性告诉及重大漏掉;

                                                                                    六、刊行人本次刊行债券已礼聘有天资的名誉评级机构对本次刊行债券举办名誉评级;

                                                                                    七、包管人对本次刊行债券提供连带责任担保包管,包管人及包管方法切合《中华人民共和国包管法》及其他相干法令、礼貌的划定,包管人出具的《包管函》正当有用;

                                                                                    八、刊行人本次刊行债券已礼聘有天资的证券策划机构承销本次企颐魅债券。

                                                                                    综上所述,刊行人状师以为,刊行人具备本次刊行债券的主体资格及《中华人民共和国证券法》、《企颐魅债券打点条例》、《国度成长改良委关于进一步改造和增强企颐魅债券打点事变的关照》、《国度成长改良委办公厅关于进一步类型处所当局投资融资平台公司刊行债券举动有关题目的关照》和《国务院关于增强处所当局融资平台公司打点有关题目的关照》等相干法令、礼貌和类型性文件要求之申请刊行公司债券的刊行前提。

                                                                                    第十八条 其他应声名的事项

                                                                                    一、活动性布置:本期债券刊行竣事后一个月内,刊行人将向有关证券买卖营业场合或其他主管部分提出债券上市或买卖营业畅通申请。

                                                                                    二、税务提醒:按照国度税收法令、礼貌,投成本期债券应缴纳的有关税金由投资者自行包袱。

                                                                                    第十九条 备查文件

                                                                                    一、备查文件清单

                                                                                    (一)国度有关部分对本期债券的核准文件;

                                                                                    (二)《2012年湖州市南浔区国有资产投资控股有限责任公司公司债券召募声名书》;

                                                                                    (三)《2012年湖州市南浔区国有资产投资控股有限责任公司公司债券召募声名书择要》;

                                                                                    (四)刊行人2008-2010年经审计的财政陈诉;

                                                                                    (五)包管工钱本期债券出具的包管函;

                                                                                    (六)包管人2008-2010年经审计的财政陈诉;

                                                                                    (七)评级机构为本期债券出具的名誉评级陈诉;

                                                                                    (八)状师事宜所为本期债券出具的法令意见书;

                                                                                    (九)召募资金投资项目核准文件。

                                                                                    二、查阅地点

                                                                                    (一)投资者可以在本期债券刊行限期内到下列所在查阅本期召募声名书全文及上述备查文件:

                                                                                    1、湖州市南浔区国有资产投资控股有限责任公司

                                                                                    接洽人:沈为民

                                                                                    接洽地点:湖州市南浔朝阳路601号行政中心

                                                                                    电话:0572-3026753

                                                                                    传真:0572-3026759

                                                                                    邮编:313009

                                                                                    2、华林证券有限责任公司

                                                                                    接洽人:杨鹏程、李晗、郭磊

                                                                                    接洽地点:北京市西城区金融大街35号国际企业大厦A座17层

                                                                                    电话:010-88091639

                                                                                    传真:010-88091796

                                                                                    邮编:100033

                                                                                    (二)投资者还可以在本期债券刊行限期内到下列互联网网址查阅召募声名书全文:

                                                                                    1、国度成长和改良委员会

                                                                                    网址:www.ndrc.gov.cn

                                                                                    2、中国债券信息网

                                                                                    网址:www.chinabond.com.cn

                                                                                    (三)如对本期召募声名书或上述备查文件有任何疑问,可以咨询刊行人或主承销商。


                                                                                    附表一:2012年湖州市南浔区国有资产投资控股有限责任公司公司债券刊行网点表公司名称网点名称地点接洽人接洽电话一、北京市华林证券有限责任公司牢靠收益总部北京市西城区金融大街35号国际企业大厦A座17层谢文贤010-88091750中信建投证券股份有限公司债券贩卖买卖营业部北京市东城区向阳门内大街188号邹迎光010-85130668宏源证券股份有限公司债券贩卖买卖营业总部北京市西城区平静桥大街19号恒奥中心B座5层叶凡010-88085136中百姓族证券有限责任公司投资银行成本市场部北京市西城区金融大街5号新隆重厦A座608室唐诗云010-59355767民生证券有限责任公司债券贩卖买卖营业部北京市东城区开国门内大街28号民生金融中心A座16层吉爱玲010-85127601长江证券股份有限公司牢靠收益总部北京市西城区金融街17号中国人寿中心604室斯竹010-66220557二、上海市东海证券有限责任公司牢靠收益及衍出产物部上海市浦东新区世纪大道1589号长泰国际金融大厦11楼刘婷婷021-50586660-8564  华林证券有限责任公司

                                                                                    主承销商:

                                                                                    刊行人:

                                                                                    湖州市南浔区国有资产投资控股有限责任公司

                                                                                  作者:众鑫娱乐登陆